В пятницу, 11 февраля, безналичный курс доллара поднялся на 4 копейки, и неделя на межбанке завершилась в диапазоне 28,01-28,03 грн/$. Средние наличные курсы в кассах банков выросли на 5-15 копеек:
- до 28,10-28,25 грн/$ - продажа;
- до 27,80-28,0 грн/$ - покупка.
Люди стали активнее брать валюту, и на оптовом наличном рынке к вечеру резко выросли цены - на 20-25 копеек:
- Киев и Харьков - 28,10-28,20 грн/$;
- Днепр - 28,08-28,14 грн/$;
- Одесса - 28,05-28,13 грн/$.
Атака на гривню
На межбанке сегодня целый день бушевали страсти. Объем сделок на площадке Bloomberg поднялся с $228 млн до $241,7 млн. Нацбанку пришлось дважды выходить с продажей доллара. Он ставил два курса:
- 28,05 грн/$;
- 28,07 грн/$.
Но сделки в итоге заключал только по одному - 28,05 грн/$. Продал на этом уровне $50 млн, что вечером подтвердилось официальным отчетом НБУ. На этой неделе, с 7 по 11 февраля, Национальный банк купил $253,2 млн и продал $50 млн.
С начала года сохраняется отрицательная динамика: из золотовалютных резервов продали $1,56 млрд, а купили $606,9 млн.
Сегодня Нацбанку пришлось продавать доллар, чтобы отразить атаку на гривню, которая началась с самого утра. Банки вышли активно скупать доллар, и уже около 10:30 НБУ выставил свой курс продажи. Если в другие дни он старался был незаметным и просто собирал заявки валютных покупателей (это называется сделки "по запросу лучшего курса"). То сегодня открыто поставил ордер на продажу и заявил курс 28,05 грн/$. Показал рынку уровень, который будет защищать. Причем, на момент его выхода текущий рыночный курс был ниже - 28,035-28,045 грн/$.
"Нацбанк выставил заградительный курс еще до того, как рынок до него дошел. Играл на упреждение, так хотел отбить атаку спекулянтов. Первыми на скупку доллара встали Альфа-Банк и Сбербанк - пошли пылесосить рынок. Многих напрягли именно эти названия с учетом их происхождения. Обсуждалась геополитическая подоплека и очередное обострение отношений Украины и РФ", - рассказал "Стране" директор казначейства крупного банка.
Стартовал межбанк ростом курса доллара на 3 копейки, и первая сделка прошла по 28,02 грн/$, после чего котировки сначала просели на 27,95 грн/$. Рост начался после 10 часов до 28,035-28,045 грн/$, когда и появился Нацбанк с продажей 28,05 грн/$. Но около часа регулятор стоял особняком, и у него ничего не брали. Рынок торговался в рамках 28,0285-28,045 грн/$. Банки накинулись на доллар НБУ ровно в 11:35 - это видно по данным торговой системы Bloomberg.
К нацбанковскому доллару рванули молниеносно - $50 млн раскупили за 22 секунды. После чего рынок продолжил шагать наверх. Котировки поднялись сначала на 28,065 грн/$, а затем и на 28,07 грн/$. НБУ отреагировал на это повышением - также поднял свою цену продажи до 28,07 грн/$.
На этом уровне фиксировались сделки, и создавалось впечатление, что валюту продает Нацбанк. Однако после выяснилось, что это были не его сделки, а продажи спекулянтов, и продажи того же Альфа-Банка в том числе.
То есть банки сначала понабирали доллар утром по 28,045-28,05 грн/$, а после сбросили 28,07 грн/$. Такая вот спекуляция: и рынок переполошили, и на курсовой разнице заработали.
За этим последовал курсовой откат сначала на 28,065 грн/$, а затем и на 28,01 грн/$. С 13 до 15 часом межбанк торговался в рамках 28,0099-28,0150 грн/$. А еще через полчаса поднялся до 28,01-28,03 грн/$. Торговля завершилась в 15:30 на условиях tod (поставка сегодня), и на tom (поставка в понедельник) сделок не заключалось.
Отдельные торговцы пытались задрать котировки на 28,08 грн/$ и были предложения по продаже по 28,15-28,20 грн/$. Но все это были "рисованные" курсы, по которым на Bloomberg не проводилось реальных сделок. Что подтверждается данными торговой системы.
По итогам дня из числа валютных продавцов выделяли Нацбанк, ПУМБ и Укргазбанк. А из покупателей - Креди Агриколь Банк, Банк Альянс и Альфа-Банк.
Геополитические факторы и конфронтация
Главным рычагом влияния на валютный рынок стал геополитический фактор и обострение конфронтации с РФ.
"На рынок негативно влиял новостной фон, связанный с призывами различных стран к гражданам покинуть Украину, переводы дипломатов и консульств во Львов. Общее нагнетание фона. Это то, что может задеть иностранных инвесторов", - отметил "Стране" руководитель отдела аналитики ГК Forex Club Андрей Шевчишин.
Это сказалось не только на межбанке и на курсе гривни, но еще и на стоимости украинских еврооблигаций. Например, наши бонды с погашением в сентябре 2022 года, которые еще позавчера стоили еще 11% годовых, уже сегодня к 11 часам поднялись до 12,2%, а к 16-ти - вышли на 15,8%. Значит от наших бумаг избавлялись.
На рынки давили разные новости.
"Тут множество факторов - начало военных учений в Беларуси, учения в Черном море, вход десантных кораблей РФ в Черное море, провал встречи Нормандской четверки, приведение ОРДЛО в боевую готовность и т.д. Все необходимое для принуждения к выполнению Минска", - отметил Шевчишин.
Люди снимают вклады
Политика сегодня была на первом месте. Уже попутно казначеи читали комментарии Нацбанка по текущей ситуации на украинском финансовом рынке. Активнее всего обсуждалось информация от заместителя председателя НБУ Юрия Гелетия о том, что в январе население сняло с банковских счетов порядка 5% сбережений. Он назвал его незначительным и связал с психологической реакцией населения на текущие политические события.
"Безусловно, один из факторов оттока - желание создать "подушку безопасности" на случай непредсказуемых событий. Мы это наблюдали и в 2020 году, когда начиналась пандемия, но на сегодняшний день оттоки ощутимо меньше", - сказал Гелетий.
К вечеру в подтверждение его слов появился официальный отчет Нацбанка.
Из него видно, что вклады населения в банковской системе в январе 2022 года сократились:
- в гривне: на 17,9 млрд грн (на 3,9%) - до 439,2 млрд грн;
- в инвалюте: на $334 млн (на 3,5%) - до $9,28 млрд.
У бизнеса гривневые счета также поредели: остатки средств сократились на 36,3 млрд грн (на 6,5%) - до 520,9 млрд грн. Правда, не все эти деньги были просто вымыты. Часть перекочевала на валютные счета после покупок корпорациями доллара и евро: эти накопления предприятий подросли на $431 млн (на 5,5%) - до $8,2 млрд.
Опрошенные "Страной" банкиры уверяли, что люди в основном снимали средства с карточных счетов. Случаев снятий депозитов было намного меньше, и они происходили после истечения сроков вложений (без досрочных расторжений). Чтобы заинтересовать вкладчиков, некоторые банки начали активнее повышать ставки по своим депозитам.
"Банки уже поднимают процентные ставки, и, думаю, продолжат это делать в феврале. И, чтобы людей успокоить и заинтересовать, и чтобы подтянуть доходности к уровню инфляции, которая составляет 10%, вслед за учетной ставкой, поднятой с 9% до 10%. Гривневые ресурсы дорожают", - отметил в разговоре со "Страной" заместитель председателя правления системного банка.
При этом банки будут стараться заинтересовать население больше держать сбережения в гривне, и меньше перевкладывать их в доллар/евро, что стали активнее делать из-за девальвации гривни.
Средние ставки по гривневым депозитам так подросли с начала 2022 года в зависимости от срока:
- на 3 месяца - с 7,41% до 7,63% годовых;
- на 6 месяцев - с 8,45% до 8,53% годовых;
- на 12 месяцев - с 8,98% до 9,11% годовых.
Доходности по долларовым вкладам поднялись менее заметно:
- на 3 месяца - не изменились, 0,40% годовых;
- на 6 месяцев - с 0,62% до 0,72% годовых;
- на 12 месяцев - с 1,05% до 1,19% годовых.
Поведение вкладчиков давит на курс на пиках девальвации гривни. Когда люди стараются докупить доллара на своих карточных счетах или перевкладывают гривневые депозиты в валюту после истечения срока вложения.
Что будет с курсом
Обычно на настроения людей по покупке инвалюты влияют политические новости и реакция на них курса гривни. Если политики продолжат нагнетать геополитическую ситуацию, то на валютном рынке могут продолжится падение гривны и на следующей неделе.
Также могут сказываться события на западных финансовых рынках. Например, новости от американского Федрезерва после внепланового заседания 14 февраля, которое было заявлено сегодня.
Старт межбанка в понедельник, 14 февраля, ожидается в рамках 28,0-28,05 грн/$. При этом эксперты допускают на протяжении недели раскачку курса в широком диапазоне в зависимости от новостного фона.
"От 27,9 грн/$ до 28,5 грн/$. Если будет нагнетаться ажиотаж, то курс может вновь улететь высоко. Но будем верить в лучшее", - отметил Андрей Шевчишин.
На следующей неделе Минфину предстоит провести несколько платежей по ОВГЗ (облигациям внутреннего госзайма):
- 16 февраля - проценты по гривневым облигациям на 925 млн грн;
- 17 февраля - погашение бумаг в евро и выплата купона (процентов) на €349 млн + €4 млн.
Еще чиновники будут 20 февраля платить проценты по еврооблигациям на €34 млн.
Евро рухнул из-за ФРС
На мировом рынке сегодня было беспокойно, его расшатало вышеупомянутое сообщение ФРС США о внеплановом заседании после рекордного роста в Соединенных Штатах инфляции - с 7% до 7,5%. Это 40-летний максимум.
По итогам дня доллар подорожал, а курс евро провалился с $1,1473/€ до $1,1388/€ после торгов в рамках $1,1370-1,1431/€.
Рынки возлагают большие надежды на заседание Федрезерва в понедельник, 14 февраля. Все надеются на оперативное повышение ставки, что серьезно увеличит интерес к вложениям в доллар. Потому его сегодня раскупали, а евро сбрасывали.
В Украине средний наличный курс евро опустился на 5 копеек на продаже, а на покупке поднялся на 5-20 копеек:
- до 32,0-32,25 грн/€ - продажа;
- до 31,50-31,85 грн/€ - покупка.
